Os centros financeiros contribuem cada vez mais para promover o crescimento de todos os segmentos das finanças sustentáveis.
A transformação da economia e do sistema monetário e financeiro internacional está agora bem encaminhada, rompendo com o modelo que prevalecia antes da crise financeira de 2007. Nos novos desdobramentos que estão tomando forma, o acesso ao financiamento de mercado, mas também a evolução da inovação financeira, as finanças sustentáveis, a abertura acelerada dos mercados e a concorrência entre centros financeiros são novos desafios significativos, tanto em termos de competitividade das economias modernas quanto da necessidade de conciliar o crescimento econômico com a satisfação das necessidades sociais.
A finalidade principal dos centros financeiros é atender às crescentes necessidades globais de financiamento, que são particularmente elevadas para os próximos dez a vinte anos. Essas necessidades dizem respeito, em particular, ao financiamento de longo prazo, tanto nos países desenvolvidos quanto nos emergentes. Estão relacionadas, por exemplo, à infraestrutura, à transformação digital da economia, ao envelhecimento da população nos países desenvolvidos, ao esgotamento dos recursos naturais e à luta contra o aquecimento global. Estima-se que ultrapassem €10.000 bilhões apenas para infraestrutura até 2030, em todo o mundo, incluindo €1.600 bilhões por ano para a Europa.
Os centros financeiros oferecem fontes de financiamento diversificadas para atender a essas necessidades. Ainda mais porque, desde a crise financeira, e com a implementação de novas regras prudenciais para bancos e seguradoras, observaram-se um declínio gradual do financiamento bancário e uma transição para um modelo de financiamento mais orientado para o financiamento de mercado. A questão é financiar a economia e as empresas, incluindo as PMEs/ETIs, bem como o emprego.
Os centros financeiros apoiam o desenvolvimento de novas tecnologias. A revolução tecnológica está provocando mudanças profundas em nossos modos de desenvolvimento e exige a adaptação de nossas economias. Obviamente, o próprio setor financeiro também é afetado por esses desdobramentos, que têm impacto em todos os seus segmentos. Em particular, novos modos de distribuição de produtos bancários e financeiros estão surgindo, e novos atores e novas tecnologias, como a blockchain ou a inteligência artificial, estão crescendo: eles estão, assim, transformando profundamente a arquitetura e a organização das infraestruturas dos mercados financeiros. Isso desencadeou a rápida ascensão das empresas de Fintech, que aplicam a tecnologia para aprimorar as atividades financeiras.
Além disso, os centros financeiros contribuem cada vez mais para promover o crescimento de todos os segmentos das finanças sustentáveis, isto é, o investimento responsável, as finanças ambientais e as finanças solidárias. Desde a crise financeira de 2008, muitas questões e preocupações foram levantadas sobre a forma como nossas economias e nossos mercados financeiros funcionam: a necessária dimensão de longo prazo e os critérios Ambientais, Sociais e de Governança (ESG) estão sendo cada vez mais levados em conta na gestão de ativos. A transição energética e ecológica é hoje uma questão global, que tem impacto sobre as condições de investimento e de financiamento. O aumento dos riscos climáticos está obrigando as instituições financeiras a oferecer respostas novas e adequadas. Por exemplo, o Banco Mundial estima que serão necessários 90 trilhões de dólares até 2030 para atingir o objetivo de limitar o aumento da temperatura a 2°C, estabelecido pelo Acordo de Paris.
Por fim, os centros financeiros acompanham a ascensão dos países emergentes. Está se desenvolvendo uma nova ordem econômica global, na qual algumas regiões terão de realizar transformações e ajustes para continuar a ter peso. Uma consequência da ascensão dos países emergentes em nível global é o surgimento de novos centros financeiros internacionais e, portanto, o aumento da concorrência entre eles: a tendência já não é a centralização em alguns poucos centros financeiros dominantes no mundo, mas sim o desenvolvimento de novos centros financeiros com ambições rapidamente internacionais.
Para enfrentar esses desafios crescentes e acompanhar a transformação da economia global, os centros financeiros definiram diferentes abordagens e ações prioritárias. Por exemplo, eles estimulam a poupança de longo prazo e a canalizam para o financiamento das empresas. Além disso, incentivam o desenvolvimento de P&D e de Fintech. Também contribuem para o desenvolvimento de um quadro regulatório propício ao desenvolvimento das finanças verdes e sustentáveis, bem como de novos instrumentos de financiamento. Por fim, promovem a conscientização por meio da comunicação sobre o ecossistema financeiro e dentro dele, além de oferecer formação e difundir conhecimentos especializados.
A fertilização cruzada entre os centros é necessária para alavancar as eficiências coletivas e individuais e as melhores práticas e, assim, aumentar a concorrência e o crescimento.
Por isso, a World Alliance of International Financial Centers contribui para acelerar o diálogo e o intercâmbio de melhores práticas entre os centros financeiros e para desenvolver a comunicação com o público em geral. O objetivo da World Alliance é também trabalhar em estreita colaboração com parceiros de conhecimento, como empresas de consultoria, universidades e institutos de pesquisa.
A World Alliance trabalha atualmente em quatro projetos conjuntos:
- Explicar o papel dos centros financeiros no atendimento às necessidades das empresas e da economia;
- Desenvolver uma base de dados sobre centros financeiros, com estatísticas-chave, dados sistematizados e pesquisas sobre os IFCs e as atividades econômicas relacionadas, para uma ampla gama de usuários;
- Discutir as melhores práticas na construção de ecossistemas de Fintech e refletir sobre as inovações nas finanças e sobre como os centros financeiros podem apoiar seu desenvolvimento;
- Desenvolver melhores práticas em finanças sustentáveis.
Os artigos aqui publicados refletem as opiniões de seus respectivos autores e não necessariamente as da World Alliance.